Сив капиталов пазар

Сив капиталов пазар - важна информация за сивия капиталов пазар

Всички дружества, които не се нуждаят от лиценз от BaFin и оперират на финансовия пазар без държавен контрол и надзор, са активни на т.нар. сив капиталов пазар. Ако дадено дружество набира капитал на сивия пазар, това не означава автоматично, че сделките са рискови или незаконни. Някои дружества обаче използват определени възможности за структуриране, за да заобиколят контрола на BaFin. Съществуват различни показатели, които могат да подскажат, че дадено предложение е рисково. Тъй като дружествата, опериращи на сивия пазар на капитали, не са под пряк надзор, инвеститорите трябва да бъдат особено внимателни по отношение на предлаганите от тях продукти.

Сив капиталов пазар - особености на продуктите на сивия капиталов пазар

Дружествата, които предлагат продукти на сивия капиталов пазар, предлагат на своите клиенти по-специално следните предимства:

  • Възвръщаемост над средната
  • инвестицията се рекламира като много сигурна
  • Често се рекламират и "етично правилни" или особено "справедливи" инвестиции.

Сив капиталов пазар - форми на инвестиране

Инвестиционните предложения на сивия капиталов пазар могат да бъдат много разнообразни - участия в дружества, облигации за поръчки, групово финансиране, директни инвестиции, спестовни планове за злато или благородни метали, различни форми на заеми, различни хибридни форми на облигации, спестовни планове за злато или други благородни метали и т.н.

Сивият капиталов пазар - опасности за инвеститорите - информация от адвокат

Инвеститорите, които се интересуват от инвестиции на сивия капиталов пазар, трябва своевременно да се консултират с опитен адвокат, преди да вложат парите си в непознати инвестиции. Винаги трябва да се вземат предвид по-специално следните рискове:

  • На сивия капиталов пазар не съществува контрол на продуктите, така че трябва да обръщате много голямо внимание на "дребния шрифт".
  • Тъй като доставчиците не подлежат на никакъв държавен контрол, сериозността и кредитоспособността на доставчиците, инициаторите и управителите трябва да бъдат внимателно проучвани.
  • Степента на икономическа жизнеспособност на даден бизнес модел или инвестиция може да се определи само след задълбочен преглед. Изявленията на консултантите винаги трябва да се разглеждат с повишено внимание.
  • Текущите дейности на дружеството също не се наблюдават, така че инвеститорите трябва да са добре информирани за правата си в случай на лошо корпоративно управление.

 

Сив капиталов пазар - откъде можете да получите надеждна информация за оферти и доставчици?

Инвеститорите могат да се обърнат към компетентен адвокат, който има опит в областта на банковото право и правото на капиталовия пазар, както и в общото търговско право. Важна информация може да бъде намерена и в проспекта за предлаганата инвестиция. Не за всички инвестиции обаче се изисква проспект. Проспект се изисква за следните форми на инвестиции, например - ценни книжа, права на участие в печалбата и
други акции на дружеството. Освен това проспектите обикновено са много обширни, така че само много опитни и юридически грамотни инвеститори могат да класифицират правилно цялата информация. По-специално, от съществено значение е информацията по следните точки - рискове, обезпечения, гаранции, условия за инвестиране, финансови данни и информация за рисковете на инвестицията, използване на средствата, инвестиционна стратегия и комисиони.

 

Сив капиталов пазар - задачи на BaFin

Инвеститорите трябва да са наясно, че дори прегледът на проспекта от BaFin не е "сертификат за одобрение". Това е така, защото BaFin не проверява дали инвестицията
дали доставчикът има добра репутация, дали е надежден и платежоспособен. Точността на информацията и прогнозите също не се проверява. Вместо това BaFin само определя дали съответният проспект съдържа изискваната от закона минимална информация за доставчика и предлагания продукт.

 

Сив капиталов пазар - липса на проспект - какво означава това?

В много случаи BaFin не проверява проспектите. Тогава е необходимо особено внимание. Инвеститорите трябва да получат информация за дружеството и конкретната инвестиция от други източници. Източникът на информация трябва да е надежден и неутрален. Трябва да бъдат представени не само предимствата, но и всички рискове на инвестицията.

 

Сив капиталов пазар - претърпени загуби?

Според изчисленията на Федералната криминална служба инвеститорите губят между 20 и 25 милиарда евро всяка година при сделки на сивия капиталов пазар. В много от случаите се подозира и измама. Инвеститорите, които са загубили пари, инвестирайки на сивия капиталов пазар, трябва бързо да се свържат с опитен адвокат. Той може да провери претенциите на инвеститора и различните възможни начини на действие. В много случаи засегнатите лица имат право на обезщетение. Те трябва да бъдат приложени бързо и ефективно.

 

Сив капиталов пазар - контролен списък за инвеститорите 

  • Има ли надеждна и достоверна информация за компанията и нейните продукти?
  • Когато става въпрос за непознати и уж особено нови, иновативни и
    етично правилни продукти? Може ли бизнес моделът да бъде проверен?
  • Къде се намира седалището на компанията? Винаги трябва да сте по-внимателни с чуждестранните компании.
  • Предлагат ли се едновременно високи лихвени проценти и сигурна инвестиция? Като правило, доходност над средната не е възможна при сигурни инвестиции.
  • Договорено ли е искане за допълнително обезпечение? Тогава трябва много внимателно да изчислите рисковете.
  • Особено важно и общовалидно правило - трябва да инвестирате само ако наистина разбирате предлаганата инвестиция.